September 18th 2007 18 Septembre 2007

Role of IT in the Democratization of Commerce Rôle des TI dans la démocratisation de commerce

MK Pralahad of ‘ Pralahad de MK " Fortune at the Bottom of the Pyramid Fortune au bas de la pyramide ’ and ‘ »Et« Competing in the Future La concurrence dans l'avenir ’ fame, talks about several trends that will lead to the Democratization of Commerce. «La gloire, parle de plusieurs tendances qui conduisent à la démocratisation du commerce. In his words, there will be greater integration of larger number of producers and consumers in the global economy. Of the several intriguing trends he talks about, I am going to focus on the role of IT that will enable to democratize commerce. Dans ses paroles, il y aura une plus grande intégration du plus grand nombre de producteurs et des consommateurs dans l'économie mondiale. Parmi les nombreuses tendances fascinantes il parle, je vais mettre l'accent sur le rôle des TI qui permettra de démocratiser le commerce.

Prahalad makes a compelling case that because of technological advances; information is getting more and more democratized. Today, on a global scale everyone has access to the same information and the potential to translate that same information into intelligence. Prahalad fait un des arguments que, en raison des progrès technologiques, l'information devient de plus en plus démocratisé. Aujourd'hui, sur une échelle de la planète tout le monde a accès aux mêmes informations et la possibilité de traduire la même information dans l'intelligence. In the past, the profit was made mainly from ‘I nformation A rbitrage ’ . Dans le passé, le bénéfice a été faite principalement de 'I NFORMATION A rbitrage ». If you had access to privileged information, you could take advantage of that information to make a profit. Si vous aviez accès à l'information privilégiée, vous pouvez prendre avantage de cette information à faire un profit. Also, information traveled slowly and thus the first movers had an advantage when it came to competition. Aussi, l'information a voyagé lentement et donc la première déménageurs ont un avantage quand il est venu à la concurrence. But, with the coming democratization, the information is almost instantly available to everyone. Mais, avec l'avènement de démocratisation, l'information est presque instantanément accessible à tous. This leads to ‘ commoditization of product ’ which in turn leads to “ Cela conduit à «la banalisation du produit» qui, à son tour, conduit à " Perfect Competition Concurrence parfaite “. ". Economists have always love d ‘Prefect Competition’ model because it increases economic efficiency. Les économistes ont toujours l'amour d 'Préfet concurrence "modèle parce qu'elle augmente l'efficacité économique.

Well, I do agree that the trend towards commoditization has accelerated and will continue to accelerate due to technological innovation. This accelerated commoditization which is at the heart of Nicholas Carr’s argument in his infamous HBR article ‘IT Doesn’t Matter’ where he makes an argument that in a ‘perfect competition’ model of future, your investment in IT cannot be leveraged for differentiation strategy. Eh bien, je suis d'accord que la tendance à la banalisation s'est accéléré et il continuera à accélérer en raison de l'innovation technologique. Cette banalisation accélérée qui est au coeur de Nicholas Carr dans son argument infâme HBR article «cela n'a pas d'importance», où il fait un argument que, dans une «concurrence parfaite» modèle de l'avenir, votre investissement dans les TI ne peut être exploité pour stratégie de différenciation. (Please read my first blog on my perspective: (S’il vous plaît lire mon premier blog sur mon point de vue: IT Does Matter Il ne Matière ). ).

Here’s my argument how IT can be used for differentiation. Voici mon argumentation comment il peut être utilisé pour la différenciation. First of all, there is always a lag in the availability of information. Tout d'abord, il ya toujours un retard dans la disponibilité de l'information. Even though, technology continues to enable sharp increase in the velocity of information, the information cannot be made available instantaneously. Même si, de la technologie continue de permettre forte augmentation de la vitesse de l'information, l'information ne peut pas être instantanément mis à disposition. A ‘business idea’ in your organization will not be known instantaneously to the competition. A 'idée' dans votre organisation ne seront connus instantanément à la concurrence. There is that lag time. But with the increased velocity of information, slow decision will be punished. Il est temps de latence. Mais avec l'augmentation de la vitesse de l'information, la lenteur de décision seront punis. Organizations need to set up agile business process and streamline decision making ability if they want to take first mover advantage. IT can play a major role in this effort only if the core competencies of the organizations are identified and automated. Les organismes ont besoin de mettre en place des processus d'affaires souples et de rationaliser la capacité de prise de décision s'ils veulent prendre une longueur d'avance. Il peut jouer un rôle majeur dans cet effort que si les compétences de base des organisations sont identifiées et automatisé.

While the technology can be blamed for commoditizing of products faster, we can leverage the same technology to expedite creation of Alors que la technologie peut être tenue responsable pour La marchandisation des produits plus rapidement, nous pouvons tirer parti de la même technologie pour accélérer la création de Network Externalities Les externalités de réseau . . Let me take EBay as an example. Permettez-moi de prendre EBay comme un exemple. While it is simple to copy Ebay’s business model, it will be extremely difficult to create a value for the sellers because all the buyers have become EBay’s captive audience. S'il est simple de copier Ebay le modèle commercial, il sera extrêmement difficile de créer une valeur pour les vendeurs car tous les acheteurs sont devenus eBay auditoire captif.

So, IT is a double edged sword. On one hand it is enabling commoditization of product. On the other hand it can be leveraged to differentiate your product/service and organization. Even with democratized information availability, IT can help create first mover’s advantage. It all depends on how organizations use IT. In the later blog I will talk how IT can enable organizations to identify their products and/or services’ Donc, il est une épée à double tranchant. D'une part, il permet à la banalisation du produit. D'autre part, il peut être exploité pour différencier votre produit / service et de l'organisation. Même avec démocratiser l'accès à l'information, elles peuvent aider à créer de premier joueur avantage. Tout dépend de la façon dont les organisations utilisation de l'informatique. Dans ce dernier blog je vais parler comment elle peut permettre aux organisations d'identifier leurs produits et / ou de services " Long Tail Long Tail which can also be exploited to create a differentiation strategy for that organization. qui peut aussi être exploitée afin de créer une stratégie de différenciation pour cette organisation.

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